💊 HIMS, 장기 투자로 괜찮을까요?

요즘 Hims & Hers(HIMS)에 대해 조금씩 공부해보고 있는데, 장기적인 관점에서 어떻게 보시는지 궁금합니다.

일단 긍정적으로 보이는 부분은, 수익이 꾸준히 늘고 있고, 구독자 수도 증가하면서 제품군도 확장하고 있다는 점이에요. 게다가 원격의료와 구독 헬스케어라는 산업 자체가 성장세이기도 하고요.

하지만 밸류에이션이 꽤 높게 매겨져 있고, 이 시장에 경쟁자들도 많고, 주가 자체도 꽤 변동성이 심하다는 게 걸립니다.

혹시 이미 보유 중이시거나 분석해보신 분들 있다면, 이 회사를 장기적으로 복리성장을 기대할 수 있는 기업으로 보시는지, 아니면 좀 더 투기적인 성장주로 접근하시는지 의견 듣고 싶습니다.

🧐 배경 설명 및 요약

이 게시글은 Hims & Hers Health(HIMS)라는 미국 헬스케어 플랫폼 기업을 장기 투자 대상으로 분석할 수 있을지를 묻는 글입니다. 작성자는 성장성에 대한 기대와 함께 경쟁, 밸류에이션, 실적 추이 등의 리스크를 저울질하며 실제 투자자들의 시야를 확인하고 싶어 합니다.

HIMS는 의약품·건강기능식품·탈모·성기능 관리 등의 분야에서 구독 모델을 기반으로 서비스를 제공하는 회사입니다. 최근 원격의료와 정기구독 헬스케어 시장에서 주목을 받아온 기업이며, 매출 성장과 제품 확장세가 이어졌습니다.

하지만 매출 대비 주가가 고평가 되어 있다는 의견도 있고, 경쟁자가 계속 많아지는 상황에서 실제 구독자 수와 평균 고객 수익이 둔화되고 있다는 지적도 있습니다. 따라서 '장기 복리성장'을 기대할 수 있는 우량주인지, 아니면 단기 트렌드를 반영한 투기성 종목인지에 대한 판단이 핵심 쟁점입니다.